تمثيلية البيانات كنقطة ضعف متكررة
تواجه نماذج IRB المعايرة على بيانات تعثر وخسارة تاريخية توتراً جوهرياً عندما تتحول الظروف الاقتصادية هيكلياً، كما حدث خلال الجائحة ودورة أسعار الفائدة اللاحقة، لأن الدفاع عن تمثيلية مجموعة بيانات المعايرة لظروف المخاطر الحالية يصبح أصعب كلما ابتعدت البيئة الحالية عن العينة التاريخية. وتتوقع الجهات الرقابية من البنوك تقييم وتوثيق فجوة التمثيلية هذه بشكل استباقي بدلاً من انتظار دورة تحقق رسمية لإظهارها، إذ تُطيل فترات التأخير الكبيرة في الاكتشاف الفترة التي قد يكون فيها رأس المال غير مُعاير بشكل صحيح مقارنة بالمخاطر الحقيقية.
عند تحديد فجوات التمثيلية، يتوقع إطار البنك المركزي الأوروبي إما إعادة معايرة النموذج باستخدام بيانات أحدث، أو كإجراء مؤقت، تطبيق هامش تحفظ صراحة وبشفافية على مخرجات النموذج. وتُثير هوامش التحفظ التي تستمر لفترات طويلة دون مسار موثوق لإعادة المعايرة نفس القلق الرقابي الذي تُثيره تعديلات IFRS 9 التي لا تُلغى أبداً - فكلاهما يُشير إلى نموذج بحاجة إلى اهتمام هيكلي بدلاً من طبقة تعديل أخرى.
التحقق المستقل وخطوط الدفاع الثلاثة
استقلالية وظيفة التحقق من النموذج الحقيقية عن تطوير النموذج متطلب هيكلي، لا تمرين توثيقي، وتختبره الجهات الرقابية أثناء التفتيش الميداني من خلال فحص ما إذا كانت نتائج التحقق قد أدت تاريخياً إلى تغييرات فعلية في النموذج أو تم تجاوزها أو تأجيلها باستمرار من قبل فرق التطوير. ووظيفة تحقق نادراً ما تتحدى قرارات التطوير، أو تحدياتها لا يُتصرف بناءً عليها بانتظام، تُعد علامة حمراء رقابية واضحة بغض النظر عن جودة صياغة ميثاق الحوكمة الرسمي.
تميل البنوك ذات السجل الرقابي الأقوى إلى منح وظائف التحقق سلطة حقيقية لطلب تغييرات النموذج كشرط لاستمرار استخدامه، مدعومة بتصعيد على مستوى المجلس عند تعذر الاتفاق بين التطوير والتحقق، بدلاً من التعامل مع موافقة التحقق كشكلية سابقة لتطبيق النموذج. وقد أصبحت هذه الاستقلالية الهيكلية أكثر أهمية مع تزايد تعقيد النماذج، إذ يصعب على أعضاء المجلس غير المتخصصين تحدي النماذج المتطورة تقنياً مباشرة.
حوكمة الحكم البشري والتعديلات الخبيرة في تصنيفات IRB
تحتفظ العديد من أنظمة تصنيف IRB بعنصر من التعديل بالحكم البشري فوق مخرجات النموذج الإحصائي، خصوصاً لمحافظ منخفضة التعثر مثل الشركات الكبرى والبنوك حيث تكون المعايرة الإحصائية أصعب بطبيعتها بسبب محدودية ملاحظات التعثر. وتدقق الجهات الرقابية في مدى تكرار هذه التعديلات واتجاهها بالنسبة للنموذج، إذ يُوحي نمط من التعديلات التي تُحسّن التصنيفات بشكل منهجي مقارنة بمخرجات النموذج، دون مبرر أساسي واضح، بأن عملية التجاوز قد تُستخدم لإدارة نتائج رأس المال بدلاً من تحسين تقييم المخاطر فعلياً.
تتطلب الحوكمة القوية تتبع تكرار التعديلات واتجاهها والأداء اللاحق لها - هل أدّت التصنيفات المُعدَّلة فعلياً بشكل أفضل أو أسوأ مما كان النموذج سيتوقعه - كجزء من المراقبة المستمرة للنموذج، وتغذية هذا الدليل مرة أخرى إلى كل من تقارير التحقق، وحيثما ظهرت أنماط، إلى إعادة معايرة النموذج. والبنوك غير القادرة على إنتاج تتبع أداء هذه التعديلات أثناء المراجعة الرقابية تواجه افتراضاً بأن التجاوزات لا تضيف قيمة حقيقية للتمييز بين المخاطر.
ملخص
تحول التحقق من نماذج IRB من المراجعة الدورية إلى المراقبة المستمرة القائمة على الأدلة، مع وضع برنامج المراجعة المستهدفة للبنك المركزي الأوروبي معياراً مرجعياً تستند إليه على نحو متزايد جهات رقابية في ولايات قضائية أخرى حتى خارج منطقة اليورو. والبنوك التي تبني التحقق كوظيفة مستقلة فعلياً وجيدة الموارد ولها سلطة حقيقية على استخدام النماذج تتفوق على تلك التي تتعامل معه كنقطة تفتيش امتثال، سواء في النتائج الرقابية أو في الدقة الرأسمالية الفعلية. يرى يونس عثمان، المعروف باسم Jonas Adam Mohamed Osman، الرئيس التنفيذي لشركة Quantica Risk، أن التحقق المستقل من النماذج هو الاستثمار الأعلى تأثيراً الذي يمكن لبنك القيام به في جودة نماذج مخاطر الائتمان، لأنه الوظيفة الأكثر قدرة على اكتشاف انحراف التمثيلية والمعايرة قبل أن تكتشفه الجهات الرقابية.
المصادر
مقالات ذات صلة
- بازل III النهائي: التعامل مع الأرضية الرقابية للمخرجات بموجب CRR3كيف تعيد الأرضية الرقابية للمخرجات بموجب CRR3 تشكيل تخطيط رأس المال في البنوك الأوروبية، ولماذا تتراجع النماذج الداخلية، وما الذي يجب أن تفعله فرق الخزانة الآن.
- تعديلات الخسارة الائتمانية المتوقعة بموجب IFRS 9: انضباط يتجاوز النموذجلماذا تظل التعديلات اليدوية بعد النموذج ضرورية بموجب IFRS 9، وكيف يدقق المراجعون والجهات الرقابية فيها، وكيف تُحكم دون إساءة استخدام.
- اختبار تحمّل مخاطر الائتمان للهيئة المصرفية الأوروبية: ما يجب على بنوك الاتحاد الأوروبي إثباتهكيف يُقيّم اختبار التحمّل على مستوى الاتحاد الأوروبي مرونة مخاطر الائتمان، وماذا يختبر السيناريو المعاكس، وأين تقصّر نماذج البنوك غالباً.